马斯克美国未来3年或建200gw光伏产能用于数据中心供能，利好光储产业链！ 马斯克在达沃斯论坛上表示，Spacex及Tesla目标在美国建设100gw光伏产能，未来3年有望达成目标，根据之前表述，大概率用于太空和地面数据中心供能若是各建设100gw产能，且在未来3年达到，则明显超出之前10-20gw/年的市场预期。 扩产技术：目前看Tesla用于地面光伏概率大，偏向topcon技术，Spacex太空光伏需考虑衰减，短期大概率偏向HJT技术。
1、设备环节：卖铲人最先受益
若按200gw需求算，3年采购，对应每年60-70gw设备采购需求，硅片电池组件端分别对应约120/250/100亿收入体量/年，对应利润体量或接近80-100亿利润体量；迈为股份（S链核心供应商、HJT整线设备龙头），拉普拉斯和捷佳伟创（topcon电池、钙钛矿整线设备龙头）、奥特维（拉晶电池组件各环节均覆盖）、晶盛机电连城数控高测宇晶（超薄硅片+碳化硅）
2、电池与组件辅材环节：
高溢价特性（地面组件0.7元/W vs 太空组件100元+/W），太空光伏组件市场达万亿+
东方日升：已实现对spacex实际供货（规划26年每个月10万片），st金刚（送样spacex）。 钧达股份：与尚翼光电（卫星电池厂商）战略合作，推进钙钛矿叠层电池卫星在轨测试。
其他组件厂商：晶科能源（和T）、天合光能（技术布局全面）、隆基绿能晶澳阿特斯等等 胶膜：福斯特布局PI膜、海优新材（美国光伏胶膜产能） 银浆：帝科股份（太空光伏浆料+存储芯片）、聚和等
3、储能：美国数据中心需要光伏就需要储能！
仅考虑地面光伏Tesla规划100gw地面光伏为美国目前年装机量的2倍，大概率是以直供电的形式给数据中心供电，和燃机等配合混合供电，需配套储能，按50%功率配比、4h配置，或为美国至少带来近200gwh/年储能需求，#利好阳光电源（已和XAI、AWS、Google等众多csp大厂对接）、阿特斯（10+gwh数据中心配储项目对接）、科陆电子（m客户数据中心配储订单）、正泰电源（布局美国aidc储能）等等。
【长江电新】太空光伏三问三答
太空光伏的市场空间有多大： 低轨卫星+太空算力双轮驱动，太空光伏远期市场可观。低轨卫星已成为太空博弈的新赛道，各国纷纷推出星座计划，比如美国的星链、中国的国网和千帆、欧盟的IRIS2等，预计2030年发射量在1.5万颗左右，若单颗卫星10kW，发电功率总额达到150MW，按照100元/W测算，对应市场空间150亿。此外，数据中心迁移到太空是解决AI算力瓶颈的有效途径，马斯克提出每年向太空部署100GW的AI算力，对应太空光伏的市场空间可观。 如何看待太空光伏的技术路线： 目前砷化镓是主流技术路线，在发电效率和抗辐射特性上均具备优势，但价格昂贵难以大规模应用。晶硅技术成本低廉适合大规模部署，采用p型硅片提升抗辐射性能，通过降低硅片厚度提升比功率，HJT技术具有天然优势，中期看渗透率有望提升。钙钛矿或许是远期选择之一，转换效率有望突破30.6824%，比功率远高于晶硅和砷化镓，可实现太阳翼的柔性化，而且抗辐射性能优异（如金属卤化物钙钛矿）。 哪些企业布局太空光伏领域： 1、迈为股份已与北美客户对接HJT设备，而且在当前银价高位背景下，HJT成本优势逐步显现。 2、阿特斯在HJT技术上持续投入，推出HiHero系列产品，美国在建电池产能具备渠道优势。 3、东方日升已向北美客户送样HJT电池片，采用70μm的p型硅片（减重+抗辐射要求）。 4、钧达股份与尚翼光电正式签署战略合作协议，围绕钙钛矿电池技术在太空能源的应用展开合作，目前正在跟客户交流中试线送样的情况。
